第三方支付面臨經(jīng)濟(jì)困境 亂相嚴(yán)重

      由于同質(zhì)化經(jīng)營，導(dǎo)致第三方支付企業(yè)價格戰(zhàn)升級，爭相下調(diào)手續(xù)費(fèi)，更有甚者使用非常規(guī)的競爭手段以爭奪更多市場份額，近年來，第三方支付平臺涉黃涉毒涉賭案件頻出。在這樣的背景下，第三方支付企業(yè)必須打破同質(zhì)化魔咒，將目光轉(zhuǎn)向產(chǎn)品創(chuàng)新和增值服務(wù)。

　　“宅經(jīng)濟(jì)”的興起，使得網(wǎng)絡(luò)購物、網(wǎng)絡(luò)繳費(fèi)成為一種時尚。不出家門，萬事搞定。而宅男宅女們對網(wǎng)絡(luò)銀行和支付寶、快錢等第三方支付平臺更是非常熟悉。

　　但遺憾的是，近年來，圍繞第三方支付平臺的盜卡、網(wǎng)絡(luò)釣魚、詐騙、涉黃涉毒涉賭案件層出不窮，國內(nèi)各大第三方支付平臺幾乎無一幸免。造成這一亂相的主要原因，就是第三方支付行業(yè)整體的利潤率非常稀薄，相當(dāng)一部分企業(yè)在負(fù)利潤的境況下經(jīng)營。而參與淫穢或賭博網(wǎng)站的資金支付，卻可以獲得可觀的利潤。

　　根據(jù)易觀國際高級分析師曹飛的介紹：“第三方支付企業(yè)成熟的盈利模式是賺取手續(xù)費(fèi)率差——收取商家的手續(xù)費(fèi)和其向銀行支付的手續(xù)費(fèi)差。”也即是，當(dāng)一位消費(fèi)者通過第三方支付平臺向商戶支付了1000元，那么第三方支付企業(yè)收取商戶1%手續(xù)費(fèi)，但其向銀行只需支付0.6%，那么這0.4%的手續(xù)費(fèi)就是第三方支付的收入。

　　正如曹飛所講，目前中國第三方支付公司的盈利模式，向商家收取服務(wù)費(fèi)是一個主要收入來源之一，另一個來源就是與企業(yè)用戶的利潤分成。目前第三方支付企業(yè)服務(wù)費(fèi)的收取比例，與匯款以及跨行取款的收費(fèi)比例相當(dāng)，大約在3%~5%。

　　但中國人民銀行的統(tǒng)計數(shù)據(jù)卻并不樂觀，綜合央行的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，目前中國300多家支付公司中，除了背靠淘寶的支付寶、有騰訊平臺作為強(qiáng)大后盾的財付通等排名比較靠前的第三方支付公司，還有幾家進(jìn)入較早且已形成一定口碑的獨(dú)立第三方支付企業(yè)如快錢等已經(jīng)實(shí)現(xiàn)盈利，其他的第三方支付公司大多“活得并不輕松”。

　　按照上海一家第三方支付企業(yè)的高層的說法，“自從阿里系的支付寶和騰訊的財付通推出，并實(shí)行免費(fèi)政策后，原有的第三方支付企業(yè)利潤就急劇下滑。而此前，第三方支付領(lǐng)域的企業(yè)可以保證1%~2%的利潤率，現(xiàn)在整個行業(yè)卻處于零利潤，甚至是負(fù)利潤的狀態(tài)。”

　　2005年6月之前，是中國第三方電子支付企業(yè)發(fā)展的蜜月期，當(dāng)時從事第三方電子支付的企業(yè)在10家左右，其中規(guī)模較大的有銀聯(lián)電子支付、上海環(huán)訊、北京首信、IPAY和網(wǎng)銀在線等。其時大部分公司還處于一個相對公平且利潤率可觀的競爭環(huán)境中，商戶與支付企業(yè)之間最后的利潤分成大致在1%~2%。

　　但隨著“宅經(jīng)濟(jì)”和電子商務(wù)的迅速興起，支付寶、財付通等多家國內(nèi)外第三方電子支付企業(yè)進(jìn)入市場，并推出了免費(fèi)，甚至“倒貼”的服務(wù)，使得整個行業(yè)處于“價格苦戰(zhàn)”之中。為了搶占市場，第三方支付企業(yè)紛紛采取降低交易手續(xù)費(fèi)的策略，有些企業(yè)甚至不惜零利潤或者負(fù)利潤去吸引商戶。

　　在這種情況下，即使中國的電子商務(wù)市場有著非常廣闊的發(fā)展空間，第三方支付公司有著廣袤的市場可以分食，但本應(yīng)隨著電子商務(wù)的發(fā)展而不斷壯大的這些企業(yè)，卻被價格戰(zhàn)爭所拖累。

　　2006年初，首信集團(tuán)將其電子支付平臺“易支付”以250萬美元賣給香港公司PayEase，被媒體稱為中國國內(nèi)電子支付企業(yè)洗牌的開始。2006年3月，YeePay又并購了西部支付。

　　面對市場的競爭亂相，人民銀行坐不住了。從2010年9月1日起，央行規(guī)定第三方支付企業(yè)必須遵照《非金融機(jī)構(gòu)支付服務(wù)管理辦法》(下稱《辦法》)營運(yùn)。按照《辦法》規(guī)定，支付機(jī)構(gòu)實(shí)繳貨幣資本與客戶備付金日均余額的比例，不得低于10%，備付金所有權(quán)不屬于支付公司，不得私自動用，同時利息收入也不屬于支付公司。

　　《辦法》發(fā)布之后，媒體和業(yè)內(nèi)人士紛紛發(fā)聲，他們認(rèn)為，上述規(guī)定對本來就很稀薄的第三方支付企業(yè)的利潤空間具有普遍的“殺傷力”，這一規(guī)定可能會讓第三方支付企業(yè)集體陷入困境。

　　《辦法》出臺之前，第三方支付企業(yè)除了可以有一個托管行外，在其他銀行還有很多過渡賬戶，用來接收在途資金，這就使得支付企業(yè)在每個銀行都有沉淀資金，也可以得到各家銀行的優(yōu)惠結(jié)算費(fèi)率。如今，第三方支付機(jī)構(gòu)只能選擇一家商業(yè)銀行作為備付金存管銀行，此舉雖然方便央行監(jiān)管，卻可能會給第三方支付企業(yè)帶來損失。

　　某些企業(yè)沒有了大量的沉淀資金以及利息收入，就只能依賴手續(xù)費(fèi)率差，經(jīng)營難度顯然會加大。

　　業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，由于消費(fèi)者付款時還是會使用多家銀行的資金賬戶，而第三方支付企業(yè)只有一個托管行，這就要求第三方支付企業(yè)在不同的銀行賬戶之間進(jìn)行結(jié)算，也會增加支付企業(yè)的交易成本，并且影響效率。